由于境內(nèi)融資成本相對較高且境外直接申請貸款難度較大，內(nèi)保外貸是當(dāng)前工程機(jī)械企業(yè)“走出去”獲得境外低成本資金支持的主要融資模式。

　　在國內(nèi)眾多提供內(nèi)保外貸業(yè)務(wù)的銀行中，中國銀行(以下簡稱“中行”)以其龐大的國內(nèi)外分支機(jī)構(gòu)和代理行網(wǎng)絡(luò)、豐富的國際業(yè)務(wù)經(jīng)驗、海內(nèi)外一體化服務(wù)體系，通過為“走出去”企業(yè)在境外融資提供融資性對外擔(dān)保服務(wù)，解決了企業(yè)境外融資困難、授信不足等問題，有效降低企業(yè)融資成本并拓寬企業(yè)融資渠道。

　　內(nèi)保外貸解中企“走出去”資金之困

　　從中國工程機(jī)械企業(yè)“走出去”的具體融資案例情況來看，與直接申請境外貸款方式相比，大多數(shù)企業(yè)更傾向于采用內(nèi)保外貸方式。

　　所謂內(nèi)保外貸是在境內(nèi)銀行提供擔(dān)保的基礎(chǔ)上，由境外銀行為境內(nèi)企業(yè)的境外公司提供融資。以中行內(nèi)保外貸業(yè)務(wù)為例，“內(nèi)保”是境內(nèi)中行接受境內(nèi)企業(yè)委托，為該企業(yè)的境外公司提供融資性保函;“外貸”是境外公司憑借境內(nèi)中行出具的保函，從境外金融機(jī)構(gòu)獲得融資。

　　“目前中國‘走出去’企業(yè)直接向境外銀行申請貸款的難度比較大，即使在海外申請貸款，境外銀行核定授信的主體不是境內(nèi)母公司，而是境內(nèi)母公司在海外的公司，因此獲得的授信額度相對較低。”中行湖南省分行相關(guān)人士表示。

　　該人士進(jìn)一步解釋，相比較而言，采用內(nèi)保外貸方式，借助境內(nèi)母公司的擔(dān)保來實現(xiàn)信用增級以向境外銀行申請貸款，可以充分利用境外相對較低的融資利率實現(xiàn)低成本融資，從而完成項目開發(fā)運行。

　　“內(nèi)保外貸方式在境外融資成本相對境內(nèi)融資成本低，比如在境內(nèi)借款，當(dāng)前一年期貸款基準(zhǔn)利率為6%左右，而在境外借款，三年期美元借款利率加上支付擔(dān)保費，一般在3%~4%左右。”上述中行湖南省分行人士稱。

　　此外，境內(nèi)銀行對外開出的融資性保函還可為企業(yè)提供在境外辦理其他業(yè)務(wù)的便利。上述中行湖南省分行人士介紹道，很多“走出去”企業(yè)在境外都有進(jìn)出口業(yè)務(wù)，憑借中行開立的融資性保函，企業(yè)在海外進(jìn)行境外結(jié)算、境外開保函或信用證以及進(jìn)行其他貿(mào)易融資時，境外銀行都可為企業(yè)辦理相關(guān)業(yè)務(wù)。

　　值得注意的是，持國際化程度比較高的境內(nèi)銀行所開立的融資性保函在境外比較容易獲得境外銀行的認(rèn)可，對此上述中行湖南省分行人士深有體會。

　　中行湖南省分行的重點支持客戶之一——中聯(lián)重科股份有限公司(以下簡稱“中聯(lián)重科”)在國際化擴(kuò)張加速過程中，境外資金需求量增大。從2009年至今，中行湖南省分行聯(lián)合中行境外分行，為中聯(lián)重科辦理了多筆內(nèi)保外貸業(yè)務(wù)，憑借中行開立的保函，中聯(lián)重科在境外順利獲得了貸款。

　　“境外銀行同意以內(nèi)保外貸模式給中聯(lián)重科發(fā)放貸款，主要基于兩點考慮：一是認(rèn)可中聯(lián)重科這家國際化程度比較高的企業(yè)資質(zhì);二是認(rèn)可給中聯(lián)重科開立融資性保函的中國銀行。”上述中行湖南省分行人士稱。

　　2013年年報數(shù)據(jù)顯示，中行內(nèi)地機(jī)構(gòu)2013年本外幣保函余額8835億元，對外擔(dān)保余額市場份額在境內(nèi)同業(yè)中保持第一。

　　發(fā)揮海內(nèi)外一體化優(yōu)勢

　　“中資企業(yè)采取內(nèi)保外貸方式進(jìn)行融資的一般操作路徑是，企業(yè)先跟境外銀行確立貸款意向，根據(jù)境外銀行對保函的具體條款要求再在國內(nèi)尋找滿足境外銀行保函要求的中資銀行。企業(yè)最后會選擇一家在審批時效、便捷度和收費上都有優(yōu)勢的銀行來開立融資性保函，進(jìn)而獲得境外貸款。”上述中行湖南省分行人士認(rèn)為，具有海內(nèi)外聯(lián)動優(yōu)勢的中行頗受企業(yè)青睞。

　　而以“努力成為中國‘走出去’企業(yè)的首選銀行”為目標(biāo)的中行，通過有效利用境內(nèi)、境外兩個市場解決“走出去”企業(yè)的融資需求，力爭讓已經(jīng)“走出去”的企業(yè)在境外辦理業(yè)務(wù)依然首選中行。

　　以中聯(lián)重科為例，2013年6月中行湖南省分行應(yīng)中聯(lián)重科的要求對中行倫敦分行開出一筆金額為1.02億歐元、期限3年的融資性備用信用證，境外放款機(jī)構(gòu)為中行倫敦分行。

　　通過境內(nèi)、境外兩個市場為“走出去”企業(yè)提供融資，這對銀行的業(yè)務(wù)穿透與撮合能力無疑提出較高要求，銀行國內(nèi)與國外金融市場的協(xié)調(diào)能力、海內(nèi)外的業(yè)務(wù)聯(lián)動平臺打造就顯得尤為重要。

　　近年來中行不斷推進(jìn)海外機(jī)構(gòu)延伸，在加快海外電子渠道建設(shè)的同時進(jìn)一步擴(kuò)大全球網(wǎng)絡(luò)布局，并提出“境內(nèi)業(yè)務(wù)境外做，境外業(yè)務(wù)境內(nèi)做”及跨境業(yè)務(wù)、復(fù)雜業(yè)務(wù)境內(nèi)境外協(xié)同做的海內(nèi)外業(yè)務(wù)發(fā)展思路。

　　截至上半年，中行海外機(jī)構(gòu)已覆蓋香港、澳門、臺灣等地區(qū)及37個國家，擁有海外機(jī)構(gòu)619家，并與全球179個國家和地區(qū)的1600余家機(jī)構(gòu)建立代理行關(guān)系，為五大洲超過100個國家和地區(qū)的代理行開立1100多個跨境人民幣同業(yè)往來賬戶，構(gòu)建市場領(lǐng)先的綜合金融服務(wù)平臺，為各類“走出去”和“請進(jìn)來”客戶提供全方位金融服務(wù)。

　　面對國內(nèi)大型企業(yè)國際化的大趨勢，各地分支機(jī)構(gòu)也紛紛借助總行的全球網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢，搭建“走出去”業(yè)務(wù)組織架構(gòu)。

　　以中行湖南省分行為例，經(jīng)過多年發(fā)展，該分行利用總行600多家境外分支機(jī)構(gòu)和1600多家國外代理行的網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢，為客戶提供高效、便捷的全球一體化貿(mào)易金融服務(wù)。

　　首先，借助中行海內(nèi)外一體化優(yōu)勢，中行湖南省分行將與東京、法蘭克福、倫敦、中銀香港、紐約、新加坡、盧森堡等主要海外機(jī)構(gòu)的聯(lián)動工作常態(tài)化，對客戶需求“一點接入、全球響應(yīng)”，為“走出去”企業(yè)提供一攬子貿(mào)易金融服務(wù)方案。

　　其次，通過與海外分行召開電話、視頻會議，聯(lián)動營銷境內(nèi)總部+境外分子公司，合力解決“走出去”企業(yè)境內(nèi)外金融需求，并爭取已經(jīng)“走出去”的企業(yè)在境外依然首選中國銀行。

　　再次，積極與海外聯(lián)動敘做海外直貸、內(nèi)保外貸、額度切分、協(xié)議融資、協(xié)議付款、出口通匯達(dá)等業(yè)務(wù)，全面滿足“走出去”企業(yè)海內(nèi)外金融服務(wù)需求。